ETF в вопросах и ответах

Данная статья будет полезна, главным образом, тем, кто пока имеет отдаленное представление о таком инвестиционном инструменте, как ETF. Ниже представлен ряд вопросов, которые могут возникнуть при первом знакомстве с биржевыми фондами.

1. Что такое ETF?

ETF (Exchange Traded Fund ) – торгуемый на бирже фонд, биржевой фонд – это инвестиционный инструмент, имеющий черты акций и паевых инвестиционных фондов (ПИФов).

Как и ПИФы, ETF представляет собой набор ценных бумаг, в которые вкладываются денежные средства инвесторов. При этом паи ETF, как и акции, обращаются на фондовых биржах, и стоимость паев ETF изменяется в течение всего торгового дня.

2. Где придумали ETF?

Первый ETF появился в Канаде в 1990 г. В 1993 г. ETF впервые был выпущен в США. Сейчас данный инструмент существует более чем в 40 странах мира.

3. Во что можно инвестировать с помощью ETF?

ETF позволяет включить в инвестиционный портфель, к примеру, акции, облигации или недвижимость разных стран мира, а также различные товарные активы (драгоценные металлы, сельскохозяйственные товары и др.)

4. Зачем ETF инвестору?

ETF – это достаточно простой и недорогой способ для инвестирования в зарубежные активы и составления по-настоящему диверсифицированного глобального инвестиционного портфеля.

5. В чем преимущества ETF?

  • ETF предоставляют доступ к рынкам самых разных стран мира и широкому набору инвестиционных активов;
  • применение индексных стратегий – большинство ETF являются индексными инвестиционными фондами, т.е. состав и структура активов такого фонда не отдается на усмотрение управляющей компании;
  • управляющая компания должна вкладывать средства инвесторов в соответствии с выбранным фондовым индексом, с которым, в свою очередь, можно сравнивать результаты биржевого фонда;
  • низкие комиссии управляющей компании ETF, которые взимаются с инвестора (обычно эти комиссии гораздо ниже, чем в ПИФах);
  • высокая прозрачность – информация о составе и структуре активов ETF регулярно публикуется в открытом доступе;
  • возможность получения дивидендов – владелец паев ETF, как и владелец акций компаний, может получать на свой счет дивиденды и иные выплаты по ценным бумагам, входящим в состав активов фонда.

6. Есть ли у ETF недостатки?

  • огромное количество ETF, из-за чего в них легко запутаться;
  • появление все большего количества ETF, отклоняющихся от классической индексной стратегии;
  • подавляющее большинство ETF обращаются на зарубежных биржах;
    необходимость самостоятельного осуществления сделок и взаимодействия с налоговой службой РФ при некоторых способах инвестирования в ETF;
  • необходимость платить комиссии финансовым посредникам (например, брокерские комиссии) при инвестировании в ETF.

7. Насколько велик риск инвестирования в ETF?

Начиная с момента появления первого ETF в 1990 г., не было ни одного случая, чтобы владельцы паев ETF теряли свои денежные средства в результате мошенничества со стороны управляющей компании ETF.

Денежные средства инвесторов хранятся отдельно от средств управляющей компании на счетах специальных организаций – депозитариев, которые следят за тем, чтобы активы инвесторов и управляющей компании никак не пересекались.

Однако риск снижения стоимости тех активов, в которые Вы инвестируете с помощью ETF (так называемый рыночный риск) будет существовать. Его величина зависит от того, какие именно активы Вы выберете для своего инвестиционного портфеля.

8. Как можно инвестировать в ETF?

Инвестировать в ETF можно как внутри России, к примеру, через ПИФы (однако выбор ETF при этом будет ограничен и затраты инвестора будут высоки), так и напрямую выйдя на иностранные биржи через банки, зарубежные страховые компании или брокеров (выбор ETF при этом будет большим, а комиссии будут изменяться от низких до высоких в зависимости от выбранного способа инвестирования).

9. Сколько денег нужно, чтобы инвестировать в ETF?

Если Вы инвестируете в ETF внутри России, то Вам понадобится небольшая сумма денежных средств – от нескольких тысяч рублей. Инвестирование в ETF напрямую на зарубежных биржах лучше всего начинать от суммы хотя бы в $5000, чтобы сопутствующие комиссии, которые Вы заплатите, не были слишком высокими относительно инвестируемой Вами суммы.

10. Существуют ли ограничения на минимальный размер сделки с паями ETF?

Нет. При желании Вы можете приобрести себе 1 пай ETF. При этом паи ETF достаточно редко стоят более $150, а зачастую и гораздо меньше этой суммы.

Источник

Остались вопросы? Хотите закрепить теорию на деле? Нужен совет по выбору ETF для покупки? Посмотрите мои онлайн-практикумы. Вот те из них, что могут помочь в решении ваших задач:

Оксана Гафаити,
Первая русская женщина, торгующая Америку.

Понравился пост? Поставьте лайк.
Хотите еще? Подпишитесь на обновления.