Активы и пассивы: подбиваем баланс

Для того, чтобы управлять своими деньгами, нужно научиться смотреть на них глазами инвестора. Смотреть глазами инвестора значит видеть различие между активами и пассивами. С осязания этой разницы все и начинается. Лучше всего ее объясняет Роберт Кийосаки: “Активы – это то, что кладет деньги в ваш карман. Пассивы – это то, что забирает деньги из вашего кармана”.

И кто бы что ни говорил о несоответствии данного определения канонам классической бухгалтерии (где активы – это то, куда вложены наши деньги, а пассивы – это то, что мы кому-то должны), оно легко позволяет понять, обогащает или обременяет нас то, что у нас есть. Эта простота дорогого стоит.

Особенно с учетом того, что активы и пассивы могут меняться местами. Так, деньги в вашем кошельке – это пассив, но будучи положенными на депозит, они превращаются в актив, приносящий вам постоянный пассивный доход.

“Богатые приобретают актив. Бедные несут лишь расходы. Средний класс приобретает пассив, который считает активом”. Роберт Кийосаки

Эрик Найман в книге “Путь к финансовой свободе” приводит таблицу, из которой хорошо видно, как одни и те же вещи могут менять свою принадлежность к активам или пассивам. А значит, увеличивать ваши доходы или расходы.

Инструменты	В каком состоянии являются…
	активом	пассивом
Деньги	на депозите	в кошельке
Недвижимость	сдаваемая в аренду	для личного пользования
Автомобиль	задействованный в бизнесе	для личного пользования
Акции	приносящие дивиденды или растущие быстрее расходов на их содержание	не приносящие дивиденды или растущие медленнее расходов на их содержание
Золото	приносящее процентный доход (например, на банковском безналичном счете)	хранящееся в банковской ячейке, за которую нужно платить
Земля	если приносит доход, например, от аренды	если дохода не приносит
Знания	если приносят доход	если за них заплачено, но дохода они не дают

Чем меньше в вашем балансе пассивов и больше активов, тем лучше. Конечно, не стоит тут же бросаться и продавать свою квартиру и/или личный автомобиль, но отдавать себе отчет в том, что они не приносят доход и требуют постоянных затрат, все-таки нужно.

Окинув свои владения взором инвестора, вы избавитесь от многих иллюзий, в т.ч. выгодности владения. Стремясь обладать той или иной вещью, мы часто лишаем себя дополнительной выгоды. Забывая, что у всего имеется две цены: цена приобретения и цена владения.

“У бедного человека нет активов. Все его имущество – сплошные пассивы. Приносящее вместо доходов одни расходы”. Роберт Кийосаки

Цель финансового плана – научиться жить за счет пассивных доходов. И на начальном этапе важно понять, какие активы/пассивы у вас есть, и насколько они сбалансированы. Самое время подбить ваш личный баланс.

Здесь удобнее руководствоваться традиционным подходом, рассматривая активы и пассивы с позиции: что у вас есть и кому вы должны. Мне нравится, как это делает Владимир Савенок. В книге “Как составить личный финансовый план и как его реализовать” он делит активы на приносящие и не приносящие доход и предлагает заполнить такую таблицу.

Активы	Текущая стоимость	Годовой доход	Годовой доход в %
Активы, не приносящие доход
Квартира
Гараж
Дача
Антиквариат
Наличные средства
ИТОГО
Активы, приносящие доход
Депозит в банке
Пенсионные накопления
Рентная недвижимость
Ценные бумаги (акции, облигации)
ПИФы (паевые инвестиционные фонды)
ИТОГО
ВСЕГО АКТИВОВ

Разнесите свои активы по подходящим графам. При необходимости добавьте дополнительные типы вложений и ИТОГО для различных валют.

Результат строки “ВСЕГО АКТИВОВ” покажет вам ваш капитал на сегодняшний день. Данные в третьем столбце – ваш доход от инвестирования капитала. Последняя колонка – самая главная – это доходность от размещения вашего капитала. Для того, чтобы ее рассчитать, разделите значение годового дохода на текущую стоимость актива и умножьте на 100.

Следующая часть вашего балансового отчета – это пассивы, т.е. средства, которые вы кому-то должны. Сюда подпадают кредиты (автомобильные, потребительские, ипотека), займы у родственников и друзей.

Пассивы	Сумма	Процент выплачиваемый по кредиту, займу	Срок погашения	Ежемесячные платежи
Банковские кредиты
Займ у друзей
Мелкие долги
ИТОГО

Заполнив обе таблицы, вы не только узнаете, чем владеете, но и увидите, насколько рационально этим распоряжаетесь. Вы получите реальный срез и оцените выгодность сделанных инвестиций. Балансовый отчет – ваша отправная точка. Он позволяет понять, куда двигаться дальше. Однако в него часто не попадает самый главный нематериальный актив – знания. Вложения в самообразование с лихвой окупаются. Увеличивая свой финансовый IQ, вы увеличиваете свои активы.