В этом обзоре мы разберем, как торговать пробой в лонг. Данная стратегия интересна тем, что дает хорошую прибыль за короткое время. Но для того чтобы ее потенциал реализовался, рынок должен быть бычьим, а сам актив – быть сильнее рынка.
Условия для торговли пробоя
Для торговли пробоя нам нужны следующие условия:
- Акция консолидируется* под уровнем сопротивления.
- Уровень сопротивления формировался несколько недель.
- Торговый объем постепенно растет, но изменение цены незначительно.
* Консолидация – это период, когда бумага движется в узком диапазоне и набирает энергию для движения. При консолидации нужно всегда ждать импульса. Если после пробоя импульса нет, значит, это ложный пробой.
Точки входа и выхода
При торговле пробоя точки входа и выхода определяем следующим образом:
- Вход после пробоя уровня сопротивления и закрепления над ним.
- Стоп-лосс чуть ниже уровня сопротивления.
- Тейк-профит на ближайшем уровне сопротивления, а при его отсутствии – при признаках истощения.**
** Признаками истощения являются: уход ниже цены закрытия предыдущего дня, замедление темпов роста осцилляторов и наличие у них дивергенции (расхождения направления движения) с ценой.
Пример торговли пробоя
Давайте теперь на реальном активе посмотрим, как торговать пробой. В качестве такого актива возьмем акции Micron Technology (MU). Дневной график MU приведен на рисунке ниже.
Как видно, с сентября до конца ноября 2017 года бумага двигалась в устойчивом аптренде, а в декабре ушла на коррекцию. После этого в течение 3-х месяцев актив консолидировался под уровнем сопротивления $47. Пробой этого уровня давал основание ожидать продолжение движения наверх.
Точки входа и выхода
Вход в MU нужно было планировать выше уровня пробоя на $48, а стоп-приказ – ниже уровня сопротивления на $46. Пробой уровня $47 произошел в конце февраля, после чего актив вырос на 27% за 2 недели. Это означало, что при входе на $48, стоп-лоссе на $46 и выходе на $60 соотношение риск/прибыль по сделке составило 1:6.
Выходить на $60 нужно было по двум причинам, указывающим на начало фиксации прибыли: 1) большая черная свеча с тенью вверху (большие свечи, в отличие от маленьких, легко остановить); 2) рост объема на росте цены. Дальнейшее удержание позиции было рискованным, так как сопровождалось расхождением направления цены и MACD.
Особенность стратегии торговли пробоя
Особенностью стратегии торговли пробоя является то, что движение в ней может быть очень резким и сопровождаться гэпом (разрывом), в результате которого можно потерять хорошую точку входа. Поэтому здесь есть два варианта: 1) войти в позицию до пробоя или 2) открыть ее по факту пробоя и в случае гэпа поставить стоп-лосс под ним. Выбирайте, какой вариант вам ближе.
Поиск акций для торговли
Для поиска активов, на графиках которых есть сильный уровень сопротивления, можно использовать следующие настройки скринера на сайте Finviz.com.
Хотите копнуть глубже?
Подробно о том, как торговать ложный и истинный пробой, мы разбирали на вебинаре Как торговать пробой, отбой и гэпы.
Видео по теме
На видео ниже я записала “живой” разбор данной стратегии и предлагаю ее обсудить в комментариях под постом.
37 комментариев. Оставить новый
Оскана, спасибо за интересную статью
Хотел бы прояснить два момента:
1 “При консолидации нужно всегда ждать импульса”
А что такое импульс?
Я думал может у вас и о нём на сайте есть статья, но не нашёл…
2 “большие свечи, в отличие от маленьких, легко остановить”
А что значит остановить? И как?
Георгий, импульс – это сильное направленное движение. Подробно о пробоях, импульса и вариантах подхода к уровню по свечам мы говорили на примерах на данном вебинаре: https://mindspace.ru/study/kak-torgovat-urovni-strategii-otboya-proboya-gepov/
Оксана, здравствуйте! Очень интересная тема. На днях мы наблюдали падение цен на золото буквально камнем, был пробой серьезного уровня сопротивления на 1300, цена ушла сильно ниже его, затем всплеск успокоился, рынок протестировал уровень 1290 , но ниже не пошел, и цена второй день болтается в этом диапазоне. Как вы считаете,что это было? Ложный пробой или истинный? Можно ли сказать, что был сильный импульс? Какова вероятность дальнейшего движения вниз?Я смотрю золото не по GLD как вы, а XAU|USD.
Евгения, такой резкий откат в золоте был связан с резким ростом доходности по облигациям. Оба эти инструменты имеют обратную корреляцию и если рост ставок продолжится, а он должен продолжиться, то золото будет реагировать соответсвенно. Подробно о данной корреляции я писала здесь: https://mindspace.ru/27290-3-prichiny-sledit-za-dohodnostyu-obligatsij/
Очень интересная информация. Надо хорошенько проштудировать, спасибо, Оксана. То есть, можно ожидать продолжение данного тренда? А как вы считаете, каковы шансы отката до уровня лета прошлого года?
Шансы 50/50 ;) Но тенденцию вы уловили верно.
Когда знания подаются в такой конкретной и понятной форме, так грех не уловить))) Оксана, а на каком уровне сервиса Stockcharts можно выбрать корреляцию? Basic достаточно?
Спасибо, Евгения. Да, обычной подписки за 15 долл. будет достаточно. Будете подписываться, укажите мой мейл go@mindspace.ru – мне за это плюшку в виде 1 мес. подписки дадут.
Оксана, взяла пробную версию. И что-то я не увидела – куда надо было ваш мейл там вставить, чтоб плюшка пришла. При регистрации что ли надо было мне не свой мейл указать, а ваш?…
Там обычно есть поле “Укажите мейл человека, который вам порекомендовал данный сайт”. Возможно, оно появляется при заказе платной версии.
Оксана, точно есть такое предложение) в договоре пользователя. Сейчас будет плюшка)
Отличная новость, спасибо )
Рада была хоть такой малостью вас отблагодарить за вашу огромную и очень нужную многим работу) Спасибо)
Евгения, спасибо, я рада любой благодарности.
Оксана, добрый вечер! Изучила вашу статью по доходности облигаций. Что-то у меня не совсем стыкуется в голове один момент. У вас там говорится про прямую корреляцию доходности и SPY. А сегодня прочитала две статьи про то, что именно из-за роста доходности гособлигаций многие эксперты рынка ожидают в ближайшее время биржевой крах, какую-то прямо панику раздувают на этой почве. Объясняют это тем, что деньги из акций перетекают в облигации. По крайней мере для того ФРС и повышает ставки, чтоб заманить инвесторов именно сюда. Тогда выходит, что должна быть обратная зависимость, а не прямая TNX к SPY.
Евгения, прежде всего корреляции не стоит воспринимать как безотказно работающую взаимосвязь, активы могут время от времени раскоррелироваться, и это нормально. Безусловно, в какой-то момент, доходность по облигациям станет привлекательней дивидендов и вложений в акции и из акций пойдет отток средств. Пока оттока из акций в бонды нет. В этом легко убедиться, построив график относительной силы SPY:TLT, а также посмотрев тренды в фондах облигаций TLT, IEF – там даунтренд, а значит, поломничества в бонды пока нет. Как-то так.
Понятно. Иными словами – не поддаемся панике, сидим в “здесь и сейчас”, ждем во что все выльется, наблюдаем графики. А где можно посмотреть, как строить график SPY:TLT?
Евгения, а поищите в поиске на блоге относительную силу, найдете пост и видео по этой теме. Если не найдете, напишите, я дам ссылку, когда буду за пк.
Оксана, нашла только вот это https://mindspace.ru/abcinvest/indeks-otnositelnoj-sily-relative-strength-index-rsi/. Поисковик ничего не предложил по названию “относительная сила”. Искала в Азбуке инвестора вручную, может что-то пропустила.
Евгения, не верно вам сказала. В поиске нужно было набрать Коэффициент относительной силы – вот ссылка: https://mindspace.ru/abcinvest/koeffitsient-otnositelnoj-sily-relative-strength-ratio/
Тогда все ок, спасибо, Оксана)
И вот свежий пример. Сегодня S&P500 открылся с гэпом, сейчас стоит в диапазоне 2672-2678, а утром наверняка продолжит пятничное вечернее восхождение? Можно ставить buy stop на 2679 и тейк на пять пунктов? И ложиться спать?
Оксана!
А почему стратегия работает только на бычьем рынке. А на медвежьем обратная ситуация разве не возможна, когда актив падает, потом идет боковик (консолидация в сторону пробоя вниз) и далее пробой в sell. Такое не бывает?
И еще вопрос. Длительность консолидации – обязательно должна быть долгой ? или она может быть и не очень длинной. например если посмотреть последние дни торговли S&P500, то как правило ночью(время Московское) затишье, а утром либо подъем либо падение ? Время пробоя стало тоже смещаться с 7-8 часов в более ранние часы. Отчего зависит такая активность торгов?
Пример наверное не самый хороший так как затишье нельзя назвать консолидацией? Это так?
Консолидация – это обязательно продолжение предыдущего подъема? (падения?)
Наконец из данного примера я понял, что такое дивергенция! Спасибо!! До этого много раз читал ваши посты с упоминанием дивергенции, но в явном виде проникся только сегодня!
Владимир, стратегия пробоя работает и не медвежьем рынке. Логика там та же, только наоборот. Чем длиннее консолидация, тем лучше. Да, консолидация – это модель продолжения тенденции, поэтому после нее обычно продолжается тренд, который ей предшествовал. По дивергенции у меня есть подробный обзор и видео: https://mindspace.ru/30305-kak-ispolzovat-divergentsii-macd-dlya-vyyavleniya-razvorota-na-rynke/ и https://mindspace.ru/abcinvest/aleksandr-elder-o-rashozhdeniyah-tseny-i-macd/
Наблюдала эту историю с MU весь описанный период. Скажите, пожалуйста, что касается выхода на $60: 1) большая черная свеча с тенью вверху: что означает “большие свечи, в отличие от маленьких, легко остановить”? ; 2) “рост объема на росте цены” – имеется ввиду что объем падал на росте цены наверное, и это был признак слабости? Спасибо.
Оксана, вопрос не в тему: я надеюсь, Вы сохраните свой Телеграм-канал? Он очень полезен…
Надя, вопрос в тему, но ведь это не от меня зависит. Если прикроют, я даже не знаю, чем можно его заменить.
Это зависит только от того, поставите ли Вы VPN…
Думаю, мне с этим смогут помочь мои программисты, так что матч состоится при любой погоде.
Отлично!!
Дуров опубликовал пост, что встроит в телеграм прокси, так что все будет:)
Мне эта стратегия нравится: после пробоя вероятность продолжения движения чаще всего больше, чем вероятность разворота.
Борис, насчет вероятности – она строго зависит от рынка. На сильно бычьем рынке вероятность действительно выше, а на слабом много ложных пробоев.
Вероятно вы правы. На слабом рынке вообще не сладко
А какие активы из последних по ней торговали?
В январе – ALGN, PYPL, IPGP дважды, ADSK, CAT, HLT, TTWO.
Ок.
Войдите через социальные сети, чтобы оставить комментарий